“5月31日項目剛好開工建設，第二天就出這樣的政策，很無奈”。和《中國經營報》記者談及一個月前的政策，江蘇分布式光伏經銷商張明(化名)依然頗有怨言。
1、部分光伏經銷商已經選擇離場
如果說，光伏行業(yè)的龍頭企業(yè)已經從“5˙31新政”帶來的陣痛中慢慢恢復，那么無奈、茫然、恐慌、絕望……這些負面情緒在戶用光伏經銷商中還遲遲未能散去。
“都防著6˙30，沒想到是6˙1，”多位受訪的光伏經銷商告訴記者，“本來以為只是降電價，沒想到裝都沒機會了，除非你不要補貼，但沒有補貼，意味著連路都沒有了，這下是真的涼了。”
“5˙31新政”規(guī)定2018年分布式項目指標僅有10GW，而根據(jù)前5個月的裝機量，指標幾乎全部用完。記者了解到，目前除少數(shù)背靠大廠家的經銷商仍在堅持，部分經銷商已大門緊閉，不知去處。
江蘇一光伏企業(yè)高管李力(化名)對記者表示，業(yè)界對于去補貼是有一定的預期的，只不過它來得比預想要早，比預想的更加嚴苛，更加猛烈，完全沒有想到會限制電站規(guī)模的建設。
而之所以稱其嚴苛猛烈，因“5˙31新政”是繼2017年底下調標桿上網電價后，時隔5個月再度下調，而原先自由發(fā)展的分布式光伏被限制在10GW的規(guī)模，而按照前5個月的已裝機量，2018年上半年10GW的指標已所剩無幾。
2、新政讓沉疴痼疾全面爆發(fā)
李力告訴記者，光伏電站的平價上網還需要一定的時間配套政策。非光伏技術成本能否降低;相關配套政策能否出臺;拖欠的1000億元補貼，能否及時發(fā)放?否則，光伏企業(yè)本身是處于“喝奶”的狀態(tài)，突然“斷奶”之前，身上的毛病又沒有治愈，一個病殃殃的嬰兒，直接讓他斷奶，問題就會立刻顯現(xiàn)。
雖然，企業(yè)及相關行業(yè)協(xié)會的訴求收到一定的效果，國家能源局也對新政作出進一步的解讀，但是從6月市場的反應來看，新政帶來的沖擊仍在持續(xù)。
6月11日，江蘇振發(fā)控股集團有限公司被員工討薪。無獨有偶，6月22日至24日，江西旭陽雷迪高科技股份有限公司出現(xiàn)員工集體討薪事件。而近日，南京中電光伏有限公司再被曝出員工堵門討薪的事件。
討薪浪潮此起彼伏之際，一些上市企業(yè)甚至面臨退市。先有*ST海潤被暫停上市，后有英利被紐交所摘牌。而近日，高純度多晶硅制造商新疆大全新能源股份有限公司也宣布撤離新三板，正式摘牌。
對于上述問題，多位受訪者向記者表達了相似觀點，即光伏行業(yè)在經歷了近幾年的快速發(fā)展，重“量”而很少重“質”，一些弊病沒有顯現(xiàn)出來，出現(xiàn)上述現(xiàn)象與新政的發(fā)布并沒有必然的關系，而新政的發(fā)布就像催化劑，加速了行業(yè)弊病的顯現(xiàn)。
受訪者表示，光伏未來肯定也不可能有那么多品牌，那么多企業(yè)活下來。“就像當年白色家電一樣，早年中國有一二十個電視機品牌，在那個歷史階段有它的合理性，但是長期來看，這肯定是一個不正常現(xiàn)象。”
隆基股份董秘劉曉東告訴本報記者，“5˙31新政”加速了行業(yè)洗牌，所以不同的企業(yè)所面臨的情況還是千差萬別的，各種情況都有可能會出現(xiàn)。
3、龍頭企業(yè)頻頻出招，謀求在洗牌期搶得先機
多位接受記者采訪的光伏企業(yè)人士表示，企業(yè)積極地采取措施謀求改變，是希望能夠在新政引發(fā)的洗牌期搶得先機，雖不能保證脫穎而出，但起碼立于不敗之地。
就在新政發(fā)布不到一周的時間，保利協(xié)鑫率先出牌，其在6月6日晚間宣布，將下屬江蘇中能硅業(yè)科技發(fā)展有限公司(以下簡稱“江蘇中能”)51%股權以不超過127億元的價格出售給上海電氣。
保利協(xié)鑫方面認為，通過與上海電氣組成戰(zhàn)略聯(lián)盟，將釋放江蘇中能的潛在價值，出售完成后，保利協(xié)鑫將繼續(xù)持有江蘇中能的重大權益并將積極參與光伏市場的發(fā)展。
雖然保利協(xié)鑫只字未提新政，但業(yè)內人士普遍認為，此次股權出售，即為了應對新政的“瘦身”，交易將為保利協(xié)鑫帶來大量的資金，一定程度上會降低公司的資產負債率，更便于保利協(xié)鑫度過新政所引發(fā)的洗牌期。
在保利協(xié)鑫之后，單晶龍頭隆基股份也祭出出售資產的招數(shù)。7月2日晚間，正泰電器公告稱，其全資子公司浙江正泰新能源開發(fā)有限公司以7.03億元的價格購買隆基股份旗下6家公司的17個分布式光伏項目公司100%的股權。
值得注意的是，隆基股份計劃出售的上述項目公司多數(shù)處于盈利的狀態(tài)，據(jù)統(tǒng)計，截至2018年3月31日，這17個公司凈利潤超過1200萬元。
在出售電站的同時，隆基股份還拋出60億元的融資計劃。劉曉東表示，“5˙31新政”跟公司融資不是直接相關的，主要從公司的整體資金結構角度考慮去融資。
不僅如此，在6月14日～6月25日，隆基股份產品在短短12天內連續(xù)兩次降價，其中，隆基180μm厚度單晶硅片的價格從4.25元/片調至3.35元/片，降幅超20%。
隆基股份位于合肥生產基地的一位工程師對記者透露，公司在單晶方面掌握一定的主動權，希望利用此輪的行業(yè)洗牌，采用降價的方式將微小的企業(yè)擠出去，進一步樹立自己的龍頭地位。
4、巨頭產能擴張并未停息，能否“突圍”?
在“5˙31新政”發(fā)布之前，多家光伏上市企業(yè)發(fā)布了龐大的產能擴張計劃。
隆基股份2017年發(fā)布的產能擴充戰(zhàn)略3年規(guī)劃顯示，2018年底，其單晶硅產能將達到28GW，2020年底達到45GW。而另一單晶巨頭中環(huán)股份，到2019年年底的單晶硅產能也將達到23GW。
多晶方面，通威股份從2017年1月到11月，先后在四川、內蒙古投建多個光伏項目，累計投資額高達330億元。在建項目完成后，其多晶硅產能將進一步提升，將達到7萬~8萬噸，2020年或將達到10萬噸左右。保利協(xié)鑫能源在2017年4月便發(fā)布了6萬噸的擴產計劃，預計到2020年，其多晶硅產能將達到12萬噸左右。
記者調查發(fā)現(xiàn)，隆基股份位于安徽省滁州市年產5GW單晶組件項目以及通威股份合肥基地10GW高效晶硅電池生產項目正在有條不紊的建設中，似乎并沒有受到新政的波及。但是，記者在走訪上述企業(yè)的生產基地時發(fā)現(xiàn)，受新政的影響，并不是所有的企業(yè)都處在滿產的狀態(tài)。
對于產能過剩的問題，劉曉東表示，像多晶硅料環(huán)節(jié)或者硅片環(huán)節(jié)，甚至電池環(huán)節(jié)，這些新建的產能都代表著更好的技術，或者是更低的成本。而業(yè)內常說行業(yè)產能過剩，實際上是在統(tǒng)計的時候，在分母里把過去的落后的產能或者高成本的產能還統(tǒng)計在內。經過這一輪行業(yè)洗牌之后，很多落后的技術和高成本的產能估計就會退出，這有利于行業(yè)的發(fā)展。
相比之下，晶科能源位于江西上饒市的雙倍增項目似乎進展并不那么順利。據(jù)了解，該項目總投資150億元，其中固投100億元，用地2000畝，主要生產8GW金剛線切片、4GWPERC黑硅電池片和8GW高自動化光伏組件。項目達產后可實現(xiàn)主營業(yè)務收入460億元。
不過，記者實地調查獲悉，該項目目前只完成了若干車間的建設，在項目規(guī)劃地西側，仍有大面積的土地沒有得到利用。從該項目工程部工作人員沈某處得知，上述項目空地在2017年底原計劃用于建設倉庫，但遲遲沒有接到公司的具體通知。沈某還透露，目前南側已建成的兩個車間原計劃是用于生產組件，但現(xiàn)在其中一個已被當作倉庫使用，所以，不知道原計劃倉庫是否還會建設。
5、如何“窮則思變”
“5˙31新政”發(fā)布之初，整個光伏行業(yè)充斥著躁動、茫然，甚至是憤怒。如今，部分光伏企業(yè)冷靜下來，思考如何在行業(yè)的“洗牌期”幸存下來。比如轉戰(zhàn)海外市場，或拓展“光伏+”等。
“我們這邊領導流露出不想繼續(xù)開拓國內市場的意思了，”一位安徽光伏企業(yè)的銷售人員對記者表示。
廣發(fā)證券最新的研究報告指出，在供給結構短期調整的情況下，市場需求依然可以尋找到一些亮點。從海外市場來看，整體的海外市場需求比較旺盛(美國和日本除外)。印度政府計劃到2022年實現(xiàn)100GW的裝機目標。
而歐洲市場的價格保護也在逐步降低，使得當?shù)氐囊恍╉椖恐鸩降玫结尫?，預計2018年新增裝機在11GW，高于去年裝機的約8GW。除此之外，澳洲以及拉丁美洲的市場需求都在進一步增長。
除卻海外市場，新政發(fā)布后，光伏企業(yè)將目光轉向儲能，帶動儲能市場熱度持續(xù)上升。
國家能源局指出，此次新政發(fā)布，也是因為這幾年普通光伏電站發(fā)展很快，部分地方出現(xiàn)棄光問題。而分布式光伏一直保持迅猛增長的發(fā)展勢頭，部分地區(qū)呈現(xiàn)出發(fā)展過快，與電網不協(xié)調等問題。
而“光伏+儲能”被認為是提高新能源利用效率，解決新能源發(fā)電消納難問題的有效手段之一。業(yè)內人士指出，儲能或成“5˙31新政”下一個掘金口。
除此之外，在新政重壓下，技術的進步也成為企業(yè)角逐的重點。廣發(fā)證券研報指出，高效能、高性價比、多元化性能已成為光伏電池和組件行業(yè)的發(fā)展共識。在推動上游原材料成本不斷降低的同時，未來市場還需要通過電池與組件端效率不斷提升，以實現(xiàn)系統(tǒng)成本的降低。目前來看，PERC技術及HJT技術會是電池未來發(fā)展重點，尤其PERC電池已實現(xiàn)大面積量產且效率持續(xù)提高。
上述券商分析師指出，光伏產業(yè)在接下來一段時間內將進入落后產能的淘汰期，但這不會是常態(tài)，長遠來看，具有明確技術和品牌優(yōu)勢的公司將會脫穎而出。
