一、環(huán)境問(wèn)題日益突出

　　

　　印度的環(huán)境問(wèn)題十分突出，根據(jù)耶魯大學(xué)和哥倫比亞大學(xué)發(fā)布的2018年版的全球180個(gè)國(guó)家環(huán)境績(jī)效指數(shù)（EPI，Environmental Performance Index）報(bào)告，印度的EPI指數(shù)為30.57，排名180個(gè)國(guó)家的第177位。根據(jù)Energyworld，約有2.6億印度人（20%）使用傳統(tǒng)燃料——柴火、農(nóng)業(yè)廢料和生物質(zhì)燃料來(lái)烹飪和滿(mǎn)足一般取暖需求。這些傳統(tǒng)燃料的燃燒會(huì)釋放出大量的煙霧、PM10顆粒物、NOX、SOX、多環(huán)芳烴、甲醛、一氧化碳和其他空氣污染物，這使得印度的空氣質(zhì)量比較糟糕，根據(jù)耶魯大學(xué)的研究結(jié)果，印度的空氣質(zhì)量在180個(gè)國(guó)家排名居第178位，僅僅好于孟加拉國(guó)和尼泊爾。

　　

　　除了空氣污染問(wèn)題，印度的水體污染也比較嚴(yán)重。問(wèn)題不僅在于印度缺乏足夠的污水處理能力，而且還在于現(xiàn)有的污水處理廠(chǎng)無(wú)法有效運(yùn)行和維護(hù)，大部分國(guó)有污水處理廠(chǎng)由于缺乏可靠的電力供應(yīng)維持運(yùn)轉(zhuǎn)，大部分時(shí)間仍處于關(guān)閉狀態(tài)。在這些地區(qū)產(chǎn)生的廢水通常滲入土壤或蒸發(fā)。城市地區(qū)未收集的廢物積累造成不衛(wèi)生條件，釋放出重金屬和污染物，滲漏到地表和地下水。印度幾乎所有的河流、湖泊和水體都受到嚴(yán)重污染?？煽康陌l(fā)電和供電對(duì)于解決印度的水污染和相關(guān)的環(huán)境問(wèn)題至關(guān)重要。

　　

　　二、現(xiàn)階段電力結(jié)構(gòu)

　　

　　根據(jù)印度中央電力管理局(CEA)的數(shù)據(jù)，2017-2018財(cái)年，印度公用事業(yè)發(fā)電75.69%的電量來(lái)自于煤電，大水電發(fā)電占比為9.68%，核電占比為2.94%，燃?xì)獍l(fā)電為3.85%，柴油發(fā)電為0.03%，清潔能源發(fā)電占比為7.81%。

　　

　　截至2018年7月底，印度全國(guó)公共事業(yè)電力生產(chǎn)裝機(jī)容量約為345.49GW。其中水電（≥25MW）裝機(jī)容量45.40 GW，核電6.78 GW，火電總計(jì)222.66GW，其他可再生能源電力（包含小于25MW的水電項(xiàng)目）裝機(jī)容量70.65GW。風(fēng)電34.29 GW，光伏23.02 GW，生物質(zhì)8.83 GW，小水電4.49 GW。

　　

　　從裝機(jī)結(jié)構(gòu)分布來(lái)看，印度清潔能源電力裝機(jī)主要集中于印度的南部，北部和西部地區(qū)，南部區(qū)域的非水電可再生能源裝機(jī)超過(guò)35 GW，成為印度非水電清潔能源應(yīng)用規(guī)模最大的區(qū)域，北部的清潔能源主要以水電為主。

　　

　　根據(jù)IEA數(shù)據(jù)，2016年印度的電力需求量為1102 TWh，約為中國(guó)的20%，而到2040年，印度的用電需求量將超過(guò)3600 TWh，印度對(duì)于電力的需求空間巨大，但印度以煤電為主的能源結(jié)構(gòu)已經(jīng)給印度帶來(lái)了嚴(yán)重的空氣污染問(wèn)題。根據(jù)世界衛(wèi)生組織(WHO)發(fā)布的全球4300座城市PM2.5空氣污染數(shù)據(jù)，全球空氣污染程度最嚴(yán)重的20個(gè)城市中，14個(gè)在印度?；谀壳坝《鹊纳鷳B(tài)環(huán)境和電源情況，大力發(fā)展可再生能源是印度的最優(yōu)選擇。

　　

　　大多數(shù)印度人在過(guò)去一直處于缺電的狀態(tài)，根據(jù)IEA的統(tǒng)計(jì)，2000年約有6億印度人口處于缺電狀態(tài)，而到了2016年仍然有約2.4億的印度人口缺電。印度總理莫迪在2014年大選期間承諾為所有的印度居民提供穩(wěn)定的電力供應(yīng)，在2015年8月15日的印度獨(dú)立日上，莫迪承諾，將在1000天內(nèi)為全印度尚未實(shí)現(xiàn)電力供應(yīng)的18452個(gè)村莊通上電。印度政府于2017年6月發(fā)布的《印度能源政策草案》，提出在2022年全國(guó)實(shí)現(xiàn)100%供電的計(jì)劃。2018年4月28日，所有的印度村莊都實(shí)現(xiàn)通電，但是這并不意味著所有印度人民都用上了電，印度村莊通電的標(biāo)準(zhǔn)是：一個(gè)村莊只要有基本的電力設(shè)施，10%的家庭有電，學(xué)校、政府、鄉(xiāng)鎮(zhèn)醫(yī)院這些公共場(chǎng)所有電，這個(gè)村莊就算是通電了。根據(jù)saubhagya的數(shù)據(jù)，截至到9月17日，印度雖然整體的電氣化率為92%，但一些邦的農(nóng)村和城市的電氣化率依然不高。

　　

　　三、光伏發(fā)電未來(lái)潛力巨大

　　

　　1、印度具備得天獨(dú)厚的光照資源

　　

　　印度發(fā)展太陽(yáng)能的潛力巨大。印度的光照條件顯著好于中國(guó)，在印度的大部分地區(qū)，每年有250到300個(gè)晴天，太陽(yáng)光的年輻射量大約為1600-2200kWh/m2，這與熱帶和亞熱帶地區(qū)接收的輻射相當(dāng)，有效利用小時(shí)數(shù)在1450-1700h。

　　

　　2、光伏造價(jià)低，度電成本處于全球最低

　　

　　根據(jù)世界銀行的數(shù)據(jù)，2017年印度的普通貸款利率為9.51%，雖然較2016年有所下降，但仍然處于較高水平，這也意味著，印度的光伏電站假如從印度國(guó)內(nèi)銀行融資，其實(shí)際承擔(dān)的融資成本要大于10%，較高的融資成本在一定程度上提高了印度光伏發(fā)電的度電成本。

　　

　　但由于印度具備得天獨(dú)厚的光照條件，并且印度的光伏系統(tǒng)造價(jià)處于較低水平，根據(jù)IRENA的數(shù)據(jù)2017年印度光伏的每KW加權(quán)造價(jià)成本為971美元，甚至要低于當(dāng)時(shí)中國(guó)的系統(tǒng)造價(jià)，綜上，全球領(lǐng)先的光照時(shí)間和低成本造價(jià)使得印度即使在較高利率的水平下，仍然實(shí)現(xiàn)了較低的度電成本。

　　

　　3、政府對(duì)于太陽(yáng)能發(fā)電有雄心勃勃的規(guī)劃

　　

　　2014年1月，印度總理納倫德拉˙莫迪公布太陽(yáng)能振興計(jì)劃：到2022年，印度要實(shí)現(xiàn)可再生能源發(fā)電總量175GW，其中太陽(yáng)能裝機(jī)容量100GW（40GW太陽(yáng)能屋頂發(fā)電項(xiàng)目和60GW大中型太陽(yáng)能并網(wǎng)項(xiàng)目），總投資額約8000~10000億元，2018年6月，印度政府上修國(guó)家可再生能源裝機(jī)目標(biāo)，提升至227GW，預(yù)計(jì)超過(guò)100GW將來(lái)自太陽(yáng)能項(xiàng)目。截止到2018年7月底，印度共實(shí)現(xiàn)太陽(yáng)能裝機(jī)23.02 GW，離2022年100 GW的目標(biāo)還有很大距離，若要保持按期完成，則未來(lái)4年平均每年要完成超過(guò)15 GW裝機(jī)。

　　

　　為了實(shí)現(xiàn)太陽(yáng)能發(fā)展目標(biāo)，印度政府采用多種措施鼓勵(lì)太陽(yáng)能發(fā)展：對(duì)國(guó)家關(guān)稅政策的修正包括：可再生能源責(zé)任規(guī)定（RGO）和可再生購(gòu)買(mǎi)義務(wù)（RPO），要求國(guó)有配電公司到2022年購(gòu)買(mǎi)太陽(yáng)能發(fā)電占比達(dá)8%，要求熱電廠(chǎng)在新增裝機(jī)容量中可再生能源發(fā)電需占一定比例，除了這些配額義務(wù)，多個(gè)經(jīng)濟(jì)激勵(lì)措施，如可行性缺口補(bǔ)助，資金和利息補(bǔ)貼，優(yōu)惠財(cái)政和財(cái)政激勵(lì)措施已經(jīng)出臺(tái)。

　　

　　4、印度已經(jīng)成為除中美外最重要的光伏市場(chǎng)

　　

　　根據(jù)Solarpower Europe的統(tǒng)計(jì)，2017年印度實(shí)現(xiàn)光伏裝機(jī)量為9.63 GW，新增裝機(jī)占全球占比約10%，并且印度是中國(guó)組件和電池最重要的出口市場(chǎng)，根據(jù)CPIA的統(tǒng)計(jì)，2017年中國(guó)太陽(yáng)能電池的出口額有28.6%是由同印度貿(mào)易貢獻(xiàn)的，印度市場(chǎng)占組件出口份額的29.8%，可以說(shuō)是最重要的海外市場(chǎng)（根據(jù)Pvinfolink的統(tǒng)計(jì)，中國(guó)出口約1.2 GW電池，9 GW組件到印度），印度是中國(guó)光伏制造不容忽視的市場(chǎng)。

　　

　　5、印度光伏貿(mào)易政策存在不確定性

　　

　　印度歷史上曾經(jīng)就對(duì)中國(guó)等多個(gè)國(guó)家出口到印度的光伏產(chǎn)品進(jìn)行過(guò)反傾銷(xiāo)調(diào)查，光伏貿(mào)易政策多次反復(fù)，2012年11月23日，印度反傾銷(xiāo)局對(duì)外宣布其根據(jù)印度太陽(yáng)能生產(chǎn)商協(xié)會(huì)申請(qǐng)，決定對(duì)來(lái)自中國(guó)大陸、中國(guó)臺(tái)北、馬來(lái)西亞和美國(guó)的太陽(yáng)能電池進(jìn)行反傾銷(xiāo)立案調(diào)查。2014年5月22日，印度商工部就該案發(fā)布終裁，并建議征收0.11美元至0.81美元每瓦的反傾銷(xiāo)稅。最終，印度財(cái)政部選擇不執(zhí)行印度商工部的裁決，以無(wú)稅結(jié)案。2017年7月，印度商工部反傾銷(xiāo)局發(fā)布公告，稱(chēng)應(yīng)其國(guó)內(nèi)產(chǎn)業(yè)申請(qǐng)，決定對(duì)自中國(guó)大陸、臺(tái)灣地區(qū)和馬來(lái)西亞進(jìn)口的光伏電池及組件發(fā)起反傾銷(xiāo)調(diào)查。今年3月，印度商工部發(fā)布公告，決定終止上述反傾銷(xiāo)調(diào)查。

　　

　　2017年12月，印度財(cái)政部發(fā)布公告，決定依據(jù)印度光伏生產(chǎn)商協(xié)會(huì)的申請(qǐng)對(duì)進(jìn)入印度的太陽(yáng)能光伏產(chǎn)品(包括晶體硅電池及組件和薄膜電池及組件)發(fā)起保障措施調(diào)查。2018年1月5日，印方做出該案初裁，印度保障措施總局向印度中央政府提出臨時(shí)措施建議，即對(duì)進(jìn)入印度的太陽(yáng)能光伏產(chǎn)品征收70%的從價(jià)稅作為臨時(shí)保障措施稅，為期200天。受該政策影響，2018上半年中國(guó)組件及電池片出口至印度僅約3.6GW及0.7GW，相比2017年同期減少了約33%。

　　

　　7月16日，印度貿(mào)易救濟(jì)總局(DGTR)提出，建議對(duì)進(jìn)口電池片及組件征收兩年的保障措施稅。2018年7月30日，印度財(cái)政部稅務(wù)局正式宣布：根據(jù)印度貿(mào)易救濟(jì)總局提出的最終建議，自7/30起對(duì)中國(guó)、馬來(lái)西亞及其他發(fā)達(dá)國(guó)家的太陽(yáng)能電池（無(wú)論是否封裝為組件）征收25%的保障性關(guān)稅，但是此舉本身受到印度業(yè)界的抗議和抵制，印度財(cái)政部于當(dāng)?shù)貢r(shí)間8月13日暫緩征收上述防衛(wèi)性關(guān)稅，被暫緩實(shí)施并不意味著印度保障性關(guān)稅取消，根據(jù)印度媒體MERcom India報(bào)道，9月10日，印度最高法院裁決了對(duì)包括中國(guó)在內(nèi)的光伏企業(yè)征收25%的進(jìn)口關(guān)稅，保障稅的征收將提高印度光伏電站的建設(shè)成本，對(duì)印度的光伏項(xiàng)目發(fā)展產(chǎn)生負(fù)面影響。

　　

　　根據(jù)Bridgeto india的測(cè)算，保障性關(guān)稅的征收，將會(huì)使得印度光伏裝機(jī)項(xiàng)目的進(jìn)度減緩，預(yù)計(jì)2018Q3的印度裝機(jī)需求為1.77 GW，2018Q4印度的裝機(jī)需求為777MW。

　　

　　對(duì)于中國(guó)光伏組件制造而言，今年上半年出口印度的組件占出口總量的20%，在前十組件廠(chǎng)商除了晶科，阿特斯和韓華，其他企業(yè)印度組件出口占比超過(guò)10%，印度市場(chǎng)的階段性下滑會(huì)對(duì)這些企業(yè)帶來(lái)一些挑戰(zhàn)。

　　

　　由于加稅期僅兩年，國(guó)內(nèi)廠(chǎng)商在印度本土進(jìn)行擴(kuò)產(chǎn)組件產(chǎn)能的動(dòng)力不夠充足。另外，由于明年7月30日開(kāi)始稅率將再次下降5%，預(yù)期印度市場(chǎng)明年二季度需求將非常平淡。整體而言，預(yù)期印度光伏市場(chǎng)的需求下半年將好于上半年。

　　

　　結(jié)語(yǔ)：短期內(nèi)，由于印度貿(mào)易政策的原因，印度國(guó)內(nèi)的裝機(jī)增速或?qū)⒎怕?，但從長(zhǎng)期看，光伏發(fā)電將是印度未來(lái)能源的重要組成，印度政府本身發(fā)展光伏的決心并未動(dòng)搖，在考慮到稅率退坡的時(shí)間表，印度明年下半年裝機(jī)將好于上半年，2019年裝機(jī)需求大概率優(yōu)于2018年，考慮到光伏組件成本的持續(xù)降低，預(yù)期印度的光伏安裝量將在2020-2022年間的高速增長(zhǎng)，持續(xù)向2022年實(shí)現(xiàn)累計(jì)光伏裝機(jī)100GW的目標(biāo)靠攏，因此，印度市場(chǎng)未來(lái)仍然大有可為。